Open Access

Petra Schulmeister

• Die Sicherstellung der finanziellen Stabilität sowie das Einleiten rechtzeitiger Maßnahmen gegen eine drohende Illiquidität ist eine der Hauptaufgaben der Unternehmensführung. Im Zuge dessen ist eine integrierte Konzernplanung eine unerlässliche Grundlage zur Beurteilung der künftigen Vermögens-, Finanz- und Ertragslage in einer globalen Unternehmensgruppe. Im XAL Holding Konzern wird jedoch zurzeit nur eine Konzernerfolgsplanung aufgestellt. Man steht nun vor der Herausforderung, diese um einen Konzernfinanzplan und eine Konzernplanbilanz zu erweitern. Die vorliegende Masterarbeit beantwortet die Frage, wie die Erfolgsplanung des XAL Holding Konzerns zu einem integrierten Konzernbudget erweitert werden kann und welche Besonderheiten es im Zuge dessen gegenüber einem Unternehmensbudget zu beachten gilt. Dabei verfolgt die Arbeit zwei Ziele. Ein Ziel der Arbeit ist es, die zur Datenerhebung ausgesendeten Planungsunterlagen bei XAL zu einem Planungstool in MS Excel zusammenzufassen und zu erweitern. Das zweite Ziel liegt in der Erstellung eines integrierten Konzernbudgets für den XAL Holding Konzern. Um zu den Ergebnissen zu gelangen, mussten im Vorfeld einige Forschungsfragen geklärt werden. Mittels Literaturrecherche konnte in Erfahrung gebracht werden, dass klare Strukturen und eine Ablaufplanung in Form eines Planungsprozesses unabdingliche Voraussetzung für eine erfolgreiche Konzernbudgetierung sind. Des Weiteren stellte sich heraus, dass es eine Reihe von Besonderheiten gibt, die bei einer Konzernplanung zu berücksichtigen sind. Ein integriertes Konzernbudget bedarf beispielsweise zusätzlich zu der zeitlichen, horizontalen und vertikalen Koordinationsleistung einer Intercompany-Integration, um die Konsolidierungsfähigkeit der Planung zu gewährleisten. Weiters konnte in Erfahrung gebracht werden, dass der Konzernplan genauso konsolidiert werden muss, wie es im Ist mit dem Konzernabschluss geschieht, damit ein aussagekräftiger Soll-Ist-Vergleich ermöglicht wird. Der Umfang ist jedoch aus Effizienzgründen individuell einzuschränken. Ebenso ist festzuhalten, dass ein internationales Umfeld und die damit einhergehenden differierenden Währungen im Konzern zu einem Bedeutungszuwachs von Planszenarien und Planungssystemen führen. Schließlich konnte ein benutzerfreundliches MS Excel Planungstool erstellt werden, das den Planungsverantwortlichen mithilfe von einfachen Navigationsmöglichkeiten und Hilfefunktionen bei der Erstellung der Planung auf Einzelgesellschaftsebene unterstützt. In weiterer Folge konnten in der Planungssoftware auf Grundlage der in dem Planungstool erhobenen Daten die Einzelbudgets zu einem integrierten Konzernbudget aggregiert und konsolidiert werden. Die Budgeterweiterung endet jedoch nicht mit der Fertigstellung des integrierten Budgets. Vielmehr wird es notwendig sein, Folgeprozesse, insbesondere Abweichungsanalysen, ebenso auszudehnen, um einen Mehrwert für die Konzernleitung zu generieren.
• Ensuring the financial stability and initiating timely preventive measures to avoid imminent illiquidity is one of the main duties of the international management. For this purpose, an integrated group budget is an indispensable basis to evaluate the future financial position and performance of a multinational company. However, in the XAL Holding Group the budget only includes a consolidated income statement at the moment. The company is now facing the challenge of extending the budget by a consolidated cash flow statement and a consolidated balance sheet. This Master thesis gives an answer to the question how the budgeted income statement of the XAL Holding Group can be expanded into an integrated group budget and what specific characteristics must be observed compared to a budget on a company level. Thereby the thesis pursues two objectives. One goal is to summarize and extend the documents that are send to the group companies at XAL for reporting purposes to a planning tool in MS Excel. The second goal is to create an integrated group budget for the XAL Holding Group. To get to the results some research questions had to be clarified beforehand. By means of literary research, it was discovered that clear structures and a scheduling in the form of a planning process are indispensable prerequisites for a successful group budgeting. It also turned out that several peculiarities must be considered in a group budget. For example, an integrated group budget needs in addition to the temporal, horizontal and vertical coordination the so called intercompany integration that enables the capability of consolidation. Furthermore, it could be learned that the group budget had to be consolidated in the same way as it is in the consolidated financial statements to enable a meaningful target-actual comparison. However, the scope must be individually limited for efficiency reasons. It should also be noted that an international setting and thus the different currencies within the group lead to a significant increase in planning scenarios and planning systems. Finally, a user-friendly planning tool in MS Excel could be created which supports the planner when executing the planning by means of simple navigation and help functions. Subsequently, the planning software was used to aggregated and consolidated the individual budgets into an integrated group budget. However, the extension of the budget does not end with the completion of the integrated budget. In fact, it will be necessary to extend follow-up processes especially the analyzes of deviations in order to generate added value for the international management.